Климатичният стрес тест на ЕЦБ не разтревожи банковия свят

Европейският тест за устойчивостта на банките към глобалното затопляне е много по-лек, отколкото кредиторите очакваха, твърдят запознати източници, цитирани от Bloomberg.

Дори най-тежките хипотетични сценарии в стрес теста на Европейската централна банка не водят до загуби, които намаляват значително капиталовите буфери, твърдят представители на шест големи банки от еврозоната, които са участвали в тестовете. ЕЦБ ще публикува обобщените резултати на 8 юли.

Банките, които са участвали в теста, трябва да преценят как събития като наводнения биха повлияли на оценките по ипотеките или пред колко голям удар биха били изправени в случай, че корпоративните им клиенти не могат да погасят задълженията си след увеличаване на цените на въглеродните емисии. Тестът беше представен като упражнение за банките и регулаторите. Индустрията обаче вече използва резултатите, за да лобира срещу усилията на някои служители на ЕЦБ, които настояват кредиторите да заделят повече пари за покриване на климатични рискове.

Банки от четири държави посочват пред Bloomberg, че ще останат над минималните изисквани нива на капитал в различните сценарии на теста на ЕЦБ. Това включва свят, в който политическите лидери се провалят в мерките си и глобалното затопляне достига около три градуса по Целзий.

Хипотетичните резултати са облекчение за банкерите, свикнали да правят стрес тестове, които взимат предвид икономическите сътресения, за да оценят финансовата им сила. Резултатите обикновено се отразяват в капиталовите изисквания.

ЕЦБ посочи, че няма да предостави данни за отделните банки, когато публикува резултатите в края на седмицата. Говорител на централната банка е отказал да коментира темата за Bloomberg.

ЕЦБ публично обвини банките, че не разполагат с достатъчно данни или адекватни модели за изчисляване на риска от изменението на климата. Обхватът на теста беше ограничен до част от балансите на банките, което означава, че не дава пълната картина на рисковете, пред които са изправени.

Висши служители на ЕЦБ заявиха по-рано, че тестът ще има само косвен ефект върху капиталовите изисквания за банките през тази година, но че планират да третират глобалното затопляне като всеки друг риск.

Банкерите, с които Bloomberg разговаря, посочват, че не очакват тестът да окаже влияние върху техните индивидуални капиталови изисквания през тази година. Въпреки твърденията им, че резултатите не са достатъчни, за да оправдаят нова капиталова рамка, някои от служителите смятат, че ЕЦБ ще продължи да работи в тази насока.

Сценариите за хаотичен преход, при който правителствата са принудени да вдигнат цените на въглеродните емисии, след като не са успели да предприемат действия по-рано, водят до сравнително по-висок дял на лошите кредити, посочват запознати източници.

Банките посочват, че приходите, които се очаква да генерират в хоризонта на различните сценарии на теста, ще бъдат достатъчни, за да покрият загубите.

По-меките сценарии

Ключов фактор в дългосрочните сценарии е, че банките са били в състояние да приемат, че ще намалят заемите за по-рисковите клиенти – като производители на стомана или компании, занимаващи се със селско стопанство, коментират запознатите лица.

Няколко банки посочват, че са разочаровани от нивото на взаимодействие с ЕЦБ относно очакванията към развитието на балансите им. Това вероятно ще бъде важна област, в която ЕЦБ ще проследява банките, като се имат предвид бъдещите изисквания към кредиторите за разработване на т.нар. планове за преход.

Банките са подготвени за възможността следващият климатичен стрес тест, пред който са изправени – потенциално следващата година от Европейския банков орган – да използва по-строги параметри, отбелязват запознатите лица.

Първоначално банките се противопоставиха на плановете на ЕЦБ за климатичния тест, позовавайки се на липсата на налични данни. И все пак няколко от представителите на сектора, с които Bloomberg разговаря, казаха, че тестът им е помогнал да подобрят способността си да планират развитието на своите баланси и да управляват рисковете, особено от прекъсване на енергийните доставки в Европа.

Още по темата

Нагел иска ЕЦБ да е предпазлива с новия инструмент

ЕЦБ обмисля как да блокира многомилиардните печалби за банките след повишението на лихвите

Акцията на ЕЦБ за повишаване на лихвените проценти навлиза във финалната си фаза

ЕЦБ се нуждае от положителни лихвени проценти възможно най-скоро

ЕЦБ ще изкупува облигации, за да ограничи сътресенията в сектора и инфлацията

Новият инструмент на ЕЦБ и мерките в Китай подкрепиха европейските акции