Monte Paschi направи оферта за придобиване на Mediobanca

В допълнение към основния банков бизнес, част от стойността на Mediobanca идва от дял в италианския застраховател Generali SpA

08:33 | 24 януари 2025
Обновен: 08:49 | 24 януари 2025
Автор: Bloomberg News
Снимка: Bloomberg
Снимка: Bloomberg

Banca Monte dei Paschi di Siena SpA направи оферта за 13,3 милиарда евро за по-големия си конкурент Mediobanca SpA, докато банковата консолидация на Италия се загрява.

Съгласно офертата инвеститорите на Mediobanca ще получат 23 нови акции на Monte Paschi за всеки 10 акции на Mediobanca, които притежават, според прессъобщение. Това оценява банката на 15,992 евро на акция, което предполага 5% премия при затварянето в четвъртък.

Сделката „цели да осигури значителни нива на доходност и да поддържа солидна капиталова позиция“, каза Monte Paschi в изявлението. Базираният в Сиена кредитор очаква 700 милиона евро синергии преди данъци годишно от обвързването.

Акциите на Monte Paschi са поскъпнали повече от два пъти през последните 12 месеца, което ѝ дава пазарна капитализация от приблизително 8,8 милиарда евро. Акциите на Mediobanca са поскъпнали с 28% през същия период, за пазарна стойност от около 12,7 милиарда евро.

В допълнение към основния банков бизнес, част от стойността на Mediobanca идва от дял в италианския застраховател Generali SpA, който струва 6 милиарда евро по текущи пазарни цени. Mediobanca може да се противопостави на всеки подход от Monte Paschi и да обмисли различни контрадействия, казаха някои от хората.

Сделка за Mediobanca би представлявала най-новата стъпка за консолидация в италианския финансов сектор. Banco BPM SpA стартира оферта за придобиване на мениджъра на активи Anima Holding SpA през ноември, докато UniCredit SpA преследва както Banco BPM, така и германската Commerzbank AG.

Италианското правителство държи около 11,7% от акциите на Monte Paschi, по-малко от мажоритарния дял преди 18 месеца. Продажбата през ноември на част от акциите на Monte Paschi беше широко разглеждана като стъпка в плана на правителството да използва приватизацията, за да създаде трети голям кредитор в банковия сектор на страната.

Delfin Sarl, семейната холдингова компания на покойния милиардер Леонардо Дел Векио, повиши дела си в Monte Paschi до 9,8% този месец, което ѝ дава потенциално важен глас във всяка сделка. Delfin е и най-големият акционер в Mediobanca.

Разискванията продължават и няма сигурност, че ще доведат до сделка, казаха хората. Говорителите на Monte Paschi и базираната в Милано Mediobanca отказаха коментар.

Основан през 1472 г., Monte Paschi се смята за най-старият кредитор в света, който все още работи. Тя беше спасена през 2009 г., след като беше засегната от влошени заеми и злополучни сделки с деривати. Дълго се бореше да се обърне, но наскоро постигна напредък под ръководството на главния изпълнителен директор Луиджи Ловалио. Банката се възползва и от по-високите лихви в еврозоната.

Mediobanca се ръководи от главния изпълнителен директор Алберто Нагел. Той оцеля в предишните опити да го изгонят от Дел Векио и италианския строителен магнат Франческо Гаетано Калтаджироне, вторият по големина акционер в Mediobanca. Калтаджироне също наскоро повиши дела си в Monte Paschi до 5%.