CLSA Тайван: Няма много алтернативни източници на чипове за Китай

Донякъде се повишиха сроковете на доставка в Тайван. Какво означава американският Закон за чиповете за Тайван?

Законът за чиповете е начин американското правителството да върне производството на американска територия.

Намерението на американското правителство е да задържи по-напредналите процеси в производство на полупроводници, включително сегашната 3-нанометрова в САЩ.

Сега само TCMS има стабилно производство и технологични възможности при технологията на 3-нанометровите чипове. Очаквам американският Закон за чиповете да предложи някакви субсидии или грантове, за да се опита да привлече повече инвестиции, подобни на тези от TSMC в САЩ.

Говорим за технологии, но и за софтуерни проблеми. Те накараха Tesla да изтегли над 67500 коли в Китай. Изтеглянето се дължи на проблеми със софтуера. Няма повече детайли. Нека се върнем пак към Закона за чиповете. Това не принуждава ли Тайван да се отдели от Китай?

Ами, Тайван още преди напреженията между САЩ и Китай вече прилагаше поредица от ограничения за инвестициите на тайвански компании в Китай за най-напредналите технологии. Особено в производството на чипове.

Но очевидно с евентуалните нови ограничения или санкции от американското правителство срещу китайското производство, износ или внос на чипове, ще видим отражение върху тайванските компании за чипове, които правят бизнес с китайците.

В известен смисъл Тайван пасивно реагира на действията на САЩ в това конкурентно пространство срещу развитието на чиповете в Китай като цяло.

Кой ще победи, докато компаниите търсят алтернативни източници на напреднали чипове?

Алтернативни източници? Няма много, защото доставчиците на Китай също ще бъдат обект на тези повишени ограничения, наложени от американското правителство.

Решението за тях е да развиват собствени, вътрешни снабдителни вериги. Но честно казано, в технологично отношение са вероятно 3-4 години след нивото на напредналите чипове, които сега могат да купуват от TCMS.