Блокадата на Ормузкия проток удря доставките на ключови суровини за чипове

Азиатските производители на чипове, сред които гиганти като Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC) и Samsung Electronics Co., са изправени пред затруднения в доставките на петрол и други ключови суровини вследствие на затварянето на Ормузкия проток. Компаниите подготвят планове за действие при извънредни ситуации, за да смекчат последиците, в случай че конфликтът в Близкия изток се проточи.

През протока преминават редица суровини, използвани в производството на чипове, включително една пета от световните доставки на втечнен природен газ (LNG).

Всяка следваща седмица, през която този стратегически морски коридор остава затворен, увеличава риска от прекъсване на глобалната верига за доставки на полупроводници. Микрочиповете са ключов компонент за продукти - от смартфони и автомобили до ракети и услуги с изкуствен интелект.

Производителите вече насочваха все по-голяма част от капацитета си към усъвършенствани чипове за центрове за данни за сметка на традиционните чипове, използвани в смартфони, персонални компютри, електромобили и медицинска техника.

Това доведе до поскъпване на електрониката в световен мащаб. Затварянето на Ормузкия проток допълнително засили този натиск.

Как войната с Иран влияе върху енергийните доставки за полупроводниковата индустрия?

Производството на чипове е изключително енергоемко. Всяко увеличение на цените на електроенергията повишава производствените разходи както за производителите на чипове, така и за техните доставчици, които разчитат в голяма степен на вносни енергийни ресурси.

Енергийните доставки са основният риск за TSMC, която произвежда по-голямата част от най-скъпите и най-усъвършенствани чипове в света като основен производител за Nvidia Corp., Advanced Micro Devices Inc. и Apple Inc.

Тайван внася над 90% от необходимата му енергия и е силно зависим от вносен втечнен природен газ, който има ограничен срок за съхранение, за производството на електроенергия. Според данни за проследяване на корабите, събрани от Bloomberg, близо 40% от LNG за острова е дошъл от Близкия изток през 2025 г.

Още по темата

SpaceX ще инвестира поне 55 милиарда долара в завод за производство на чипове

Apple проучва Intel и Samsung за производство на процесори за устройствата си

Още преди избухването на войната в Иран главният изпълнителен директор на TSMC Си Си Уей изрази тревога за енергийните доставки. „Първата ми грижа е електроснабдяването в Тайван“, заяви той през януари.

„Имам нужда от достатъчно електроенергия, за да разширявам капацитета си без ограничения.“ Особено машините за екстремна ултравиолетова литография на ASML Holding NV, които TSMC използва за производството на най-съвременните чипове, консумират огромни количества енергия.

Южна Корея, където са базирани Samsung и SK Hynix Inc. - производители на чипове памет, които се използват за съхранение и извличане на данни - също е силно зависима от вносна енергия. Около 70% от суровия петрол и една пета от вноса на LNG в страната идват от Близкия изток, като голяма част от тези доставки преминават през Ормузкия проток.

Кои други материали във веригата за доставки на чипове са засегнати?

Блокирането на доставките на петрол и газ води до „сривове в изключително дългата верига за доставки на производните продукти на петрола“, казва Роджър Шън, вицепрезидент по изследванията в технологичната консултантска компания Gartner. Сред многобройните странични продукти от преработката на суров петрол и природен газ, необходими за производството на чипове, са хелий, бром, сяра и различни разредители.

Особено притеснение предизвикват разредителите, използвани при отпечатването на електронни схеми върху пластини (wafers) – ултратънките силициеви дискове, които служат за основа на чиповете.

Производителите използват разтворители като пропиленгликол метил етер ацетат, пропиленгликол метил етер и етил лактат, но никоя индустриална организация не е установила точния статус на глобалните доставки, което увеличава риска от погрешни оценки. След отваряне тези материали имат ограничен срок на годност.

Разредителите се нанасят върху силициевите пластини, за да може фоторезистите - светлочувствителни материали, използвани за оформяне на схемите - да бъдат разпределени равномерно.

Те се смесват и с фоторезистите за постигане на оптимална дебелина. Наличността на фоторезисти също поражда тревога. Японските производители, които разчитат силно на Близкия изток за доставките на нафта, изпитват затруднения със снабдяването.

Един от тях, химическият гигант Shin-Etsu Chemical Co., който произвежда също силициеви пластини и термопласти, отложи прогнозата си за финансовите резултати заради нарушенията във веригите за доставки.

Около една трета от световните доставки на хелий бяха прекъснати, след като Qatar Energy спря дейността си в LNG заводите Ras Laffan и Mesaieed в началото на март. Хелият е страничен продукт от производството на LNG. Пълното възстановяване на производството може да отнеме до пет години.

Основни източници на хелий по дял преди избухването на войната в Иран

Хелият е незаменим при отпечатването и ецването на схеми върху силиций, стабилизирането на пластините и повишаването на добива на готови чипове. Прекъсването на доставките прави Samsung, SK Hynix и китайската ChangXin Memory Technologies Inc. особено уязвими, тъй като производството на чипове за памет изисква значително повече хелий от логическите чипове, каквито произвежда TSMC.

Южна Корея внася около 65% от хелия си от Катар и приблизително 30% от САЩ. Китай внася 80% от необходимия му хелий, като основните му доставчици са Катар и Русия, според Trivium.

Затварянето на протока ограничава и доставките сярна киселина с висока концентрация, използвана за почистване на силициевите пластини и отстраняване на фоторезистите след отпечатването на схемите, както и на високочист газ водороден бромид, който е ключов за процеса на ецване.

Още по темата

Този суперцикъл на чиповете има едно колективно сляпо петно

Инвеститорите спорят: Суперцикъл или нов балон при чиповете памет

Колко сериозни са опасенията на производителите и властите?

Ръководители на TSMC, Semiconductor Manufacturing International Corp. (SMIC), Samsung, SK Hynix и Micron Technology Inc. заявяват, че очакват ограничено краткосрочно въздействие от прекъсванията. През последните години най-големите компании натрупаха буферни запаси, което им дава време да диверсифицират доставките.

Корейските производители на чипове са осигурили запаси от хелий за няколко месеца и не се очакват сериозни проблеми с поддържането им, заяви през април началникът на президентския кабинет Кан Хун-сик. Банката на Корея също посочи, че запасите от бром и хелий са достатъчни за покриване на потребностите за няколко месеца.

Японският премиер Санае Такаичи заяви, че страната разполага с достатъчни количества нафта, за да покрие вътрешното търсене до следващата година.

Въпреки това тревогата нараства. В Китай, който произвежда чипове за памет и логически чипове за собствената си екосистема за изкуствен интелект, продължителна блокада на Ормузкия проток би засилила риска от тесни места в сектор, който и без това е под натиск от американските ограничения върху износа, предупреждава аналитичен център, свързан с Националната комисия за развитие и реформи.

Логото на Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. върху сграда в научния парк в Хсинчу, Тайван, във вторник, 9 януари 2023 г. TSMC планира да публикува финансовите си резултати на 18 януари. Фотограф: Bloomberg/Bloomberg.

Дори TSMC, която благодарение на мащаба си обикновено получава приоритет при недостиг, предупреждава за възможно поскъпване. Още преди избухването на конфликта компанията диверсифицира доставките на суровини като хелий и водород от различни региони и не очаква краткосрочни затруднения, заяви в началото на април финансовият директор Уендъл Хуанг.

Според него обаче цените на някои химикали и газове вероятно ще се повишат заради ситуацията в Близкия изток, като засега е твърде рано да се оцени точният ефект.

Производителите на чипове в Тайван, Южна Корея и Япония вече се снабдяват с хелий от САЩ и Канада и плащат премии, за да си гарантират доставки на високочисти газове и приоритетен достъп до необходимите материали. Samsung и SK Hynix започнаха и да рециклират част от материалите, включително хелий.

Кои отрасли са най-засегнати от поскъпването на чиповете?

Производителите на игрови конзоли, бюджетни смартфони, домакински уреди и автомобили, които разчитат на достъпни цени, вече усещат негативния ефект от поскъпването на чиповете за памет и съхранение на данни. При евентуален недостиг тези компании няма да могат да получат приоритетен достъп до необходимите компоненти.

Nintendo Co. вече обяви повишение на цените на наскоро пуснатата конзола Switch 2, въпреки риска от спад в търсенето.

Производителите на чипове се опасяват и от спиране на производството при клиентите им заради недостиг на други суровини, различни от чипове. Особено сериозни са опасенията около доставките на нафта.

Недостигът временно спря производството на модулни бани на японската компания Toto Ltd. и наложи корекции в производството на автобусните подразделения на Isuzu Motors Ltd.

Ако прекъсванията се проточат, под натиск може да се окаже и секторът на изкуствения интелект. „Това в крайна сметка може да охлади инвестиционния апетит към AI, особено сред инвеститорите от Близкия изток, и да постави под въпрос плановете им за изграждане на центрове за данни“, казва Роджър Шън от Gartner.

Още по темата

Недостигът на памет разширява пропастта между печелившите и губещите на борсата

Контролът на производителите на чипове върху AI е най-големият им актив